基金公司紧急提示！

中国基金报记者若晖

随着海外市场不断走强，场内QDII基金再现高溢价一幕。

6月13日，华宝海外科技LOF基金场内价格一度飙升至1.317元，盘中触及涨停，收盘报收为1.312元，相对于6月9日基金净值，场内溢价为15.19%，相对于6月12日基金净值，场内溢价也超过13%，基金公司当晚紧急发布溢价风险提示公告。

6月14日，华宝海外科技LOF场内价格一度大涨7.47%，而后在卖盘抛压之下，尾盘开始大幅跳水，全天报收1.268元，大跌3.35%。

多位业内人士提醒，场内LOF及ETF基金不同于股票，未来，在套利资金申购之下，高溢价现象将不可持续，其的二级市场价格最终会向净值回归，高溢价买入的投资者或将面临价格下跌的风险。

基金公司提示溢价风险

一只跟踪海外科技股的QDII基金近期净值节节攀升，引起了场内投资者关注，在汹涌的买盘推动之下，溢价率也随之飙升。

公开资料显示，华宝海外科技股票基金成立于今年4月11日，主要投资于海外科技主题的交易型开放式基金及其他公募基金，或是因为生逢其时，该基金成立之初就赶上了近期美股市场的科技股行情，截止6月12日，短短两个月时间内，净值已经上涨了15.75%。

该基金采用LOF运作模式，A类份额在上交所上市交易，在净值上涨带动下，场内价格也涨势凌厉，6月13日盘中更是一度触及涨停，收盘报收1.312元，，短短20个交易日内，价格大涨24.68%。

价格涨幅远超净值涨幅，基金公司也在当晚紧急发布华宝海外科技股票型证券投资基金(QDII-LOF)场内溢价风险的提示性公告。

公告中称，2023年6月12日晚公布的海外科技LOF6月9日基金净值为1.1396元，其投资的海外科技主题相关基金于6月12日美国交易时间的表现尚未计入6月9日基金净值，而将影响6月13日晚公布的6月12日基金净值。海外科技LOF6月13日场内收盘价格为1.312元，相对于6月9日基金净值，场内溢价为15.19%，相对于6月12日基金净值，场内溢价可能较大。

6月14日，投资者在交易海外科技LOF时，还需要考虑6月13日美国交易时间海外科技主题相关基金表现估算溢价。

特此提示投资者关注二级市场溢价风险，若投资者以高溢价买入海外科技LOF，将承担额外的溢价成本以及未来溢价波动带来的价格风险，可能造成重大损失。

6月14日，海外科技LOF场内价格开始冲高回落，早盘一度大涨7.47%，尾盘大幅杀跌，报收1.268元，全天大跌3.35%。

或是推升溢价率走高的原因

在多位业内人士看来，当前场内份额较少叠加部分投资者不清楚场内基金存在溢价风险，或是导致溢价率走高的几方面原因。

一位业内人士指出，华宝海外科技LOF基金最近净值上涨引发了投资者关注，而截止6月13日，该基金场内份额只有1633.84万份，相比进场买入的资金，供给相对不足，引发了场内溢价。

盈米基金且慢研究员李泠冰也谈到，目前市场的投资情绪主要为观望态度，基金的认购和申购率都有所下降，可以理解为现在是投资情绪的冰点。在市场没有一个明确的投资主线的背景下，很多投资人会更多关注在投资热点上。

近期美股科技股表现较为强势，投资人便将目光投向多只投向海外科技股的基金，大量资金涌入推高了基金场内成交价格。当有一部分资金流向该只场内基金，其余的投资资金在没有投资主线的情况下就会跟随现有的热点，像羊群效应一样涌入该只场内基金。

除此之外，部分场内基金规模较小，小体量资金就可以造成基金交易价格的剧烈波动，这样的剧烈波动同吸引了更多的资金涌入。这也就造成该基金近期出现溢价。

还有业内人士表示，与此前不少QDII基金因外汇额度不足，限制大额申购引发溢价不同，目前华宝海外科技LOF并没有限制申购额度，场内溢价的主要原因还是部分券商客户不熟悉场外申购，习惯二级市场交易，不清楚场内基金存在溢价风险。

“理论上，当场内基金出现溢价时，可以按照基金净值申购基金份额，同时在场内溢价卖出，参与溢价套利，套利机制的存在也是场内基金二级市场价格最终会向净值靠拢的关键影响因素。”上述业内人士称。

不过，因QDII基金申购确认时间较长，也有人提醒溢价套利的不确定性。“T日申购华宝海外科技LOF基金，场内份额需要到T+3个工作日才可卖出，加上华宝海外科技LOF是一只主动型基金，净值不是那么容易估算，这3个工作日之内存在净值波动以及溢价空间的双重不确定性。”

也存在高溢价回落现象

场内价格大幅波动之下，业内人士也反复提醒，场内LOF及ETF基金不是股票，未来，在套利资金申购之下，高溢价现象将不可持续，其的二级市场价格最终会向净值回归，高溢价买入的投资者或将面临价格下跌的风险。

例如，今年5月下旬，部分跟踪日经225指数的QDII基金场内价格也一度出现大幅溢价。截止5月19日，易方达日兴资管日经225ETF和华夏野村日经225ETF当时的溢价率分别达到了22.44%和17.34%，基金公司也对外发布溢价风险提示公告。

之后，两只高溢价的日经225ETF场内价格开始大跌，5月22日—5月23日短短两个交易日内，易方达日兴资管日经225ETF和华夏野村日经225ETF分别下跌16.61%、13.97%，追高买入的投资者也遭遇了不小损失。

华宝证券研究员提醒投资者，历史上来看，ETF的溢价率无法长时间维持在高位。2020年以来，国内的上市ETF总共出现了47次溢价率冲破15%的情况，而其维持在15%以上的天数均值仅为1.7天。也就是说平均不超过2天，高溢价率就会向下收敛。

他建议投资者可选择溢价率处于合理区间的ETF进行配置，暂时避开高溢价率的品种。

盈米基金且慢研究员李泠冰也提醒投资者，基金净值才是基金实际价值的真正反映，场内基金超高的溢价率说明该基金价格脱离其价值，存在较高的泡沫性，后期下跌的概率较大。

“投资者在购买场内基金时，应该密切关注溢价率的情况，需要关注基本面和市场走势，并注意溢价率的变化情况，避免盲目买入以免遭受重大损失。同时，风险管理也是非常重要的，投资者需要制定适当的风险管理策略，以保护自己的投资。”李泠冰表示。

《中国基金报》对本平台所刊载的原创内容享有著作权，未经授权禁止转载，否则将追究法律责任。

开放式基金认购时间是几点到账点

来我们这里认购基金有奖励

基金申购时间怎么确认？

基金确认需要两个交易日的时间，这是规定

场内基金VS场外基金，哪个更适合你？（附场内基金购买实操）

米斯有财与你分享有价值的投资选择

上课节，几米给大家介绍了主要的五大基金购买渠道，并对各渠道的购买优劣做了对比。

今天这节课，我们主要给大家介绍一下场内基金和场外基金的区别，以及场内基金的购买实操。

一、“场内基金”和“场外基金”的区别

首先，有同学可能就会问了，什么是“场内”和“场外”？

这个“场”，是证券交易场所的意思。我们内地有两个证券交易场所，分别是上海证券交易场所和深圳证券交易场所。在场内购买，就是需要在券商那里开户。券商有中信证券，海通证券，广发证券，华泰证券，华泰证券等等。现在线上线下都可以开户的。一个人可以开三个证券账户。

场外是第三方APP，一些代销平台，比如支付宝，理财通，蛋卷基金，且慢，天天基金等。

场内场外的区别如下：

二、买基金，选场内or场外？

1、短期投资选场内，长期投资选场外。

如果是短期投资，走场内，费率低。如果是长期投资，场内场外都差不多。场外收取的是申购赎回费，虽然申购费一般比场内的费用贵，但是赎回费的话，一般持有2年之后就不用收取了。而且场内的买卖佣金费，无论持有多久都是要收取的。

2、小额选场外，大额选场内。

如果场内的交易额不大，建议场外申赎。因为场内交易额不大的话，可能买不了或者卖不出去。场外是跟基金公司直接交易的，不会出现这个问题。

3、新手选场外，老手选“场外+场内”。

新手的话，建议从场外开始。场内的话，总想比价，想买一个更低的价格，浪费很多时间。而且买卖方便，看见涨了一点很容易卖掉。场外一天只有一个价格，当天3点之前买入就好，不用考虑太多。

如果你有一定的基金投资经验，可以场外结合场内来投资。

由于证券开户的时间一般需要2~3天，即工作日15点前申请开户，一般第二天就能成功。而15点后申请开户，则需要到第三天才能开户成功。若遇上周末或节假日，需要的时间就更久了。

所以，如果你担心以后会有购买ETF基金的需求，几米建议你不妨先开通账户，方便以后即时买入。

三、为什么大家都爱ETF基金？

1）ETF属于被动型基金，风险更低，适合小白定投

巴菲特曾说：“一个投资者虽然不了解具体企业的经济状况，但又想成为美国产业的长期拥有者，应当定期地投资于指数基金。以这种方式，一无所知的投资者就能够超越大多数投资专家。”

而ETF基金，就是指数基金。

从投资逻辑上来分，基金分为主动型基金和被动型基金。而指数基金，本质上就是被动型基金。

因为不同类型的基金，其风险级别和投资逻辑也是不一样的。几米用一个例子给大家介绍一下两者的区别：

如果你是饭店里的厨师,客人想吃日本料理。你从买食材到做菜都是根据你的经验等因素,独家调配，这盘日本料理有你很大的个人风格，这就是主动基金。

当然你的制作是按照标准食谱去完成，比如用何种材料,分为哪些步骤,用什么火候等等。这就是指数基金，也就是被动型基金。

主动型基金这道菜，是经过厨师特别调制的，味道好不好，取决于你选择的这家饭店的厨子手艺水平。

如果一开始你就选到了一个手艺差的普通厨子，那么无论我们点多少菜，可能都不会得到满意的就餐体验。

所以对食客（投资人）来说，主动型基金这道菜的味道（收益）可能更好，但是实际风险也高出不少。

而指数型基金这道菜，味道虽然不一定特别好。但是做菜的材料、用料比例、做菜步骤、火侯等都是完全定制好的，不受人为因素干扰（厨师的操作风险极少）。

所以对食客（投资人）来说，相对主动型基金，指数基金这道菜的预期风险少很多。

2）场内基金交易佣金更低，T+0实时交易

ETF基金又称场内基金，指的是可在股票交易软件上购买的基金。

平常我们购买基金是按每日的收盘价进行确认基金净值，这样无会疑错失了很多买点。因此，购买同款ETF基金就显得十分方便了。

T＋0实时价格交易，不受收盘价限制，操作上与股票一致。

四、如何购买ETF基金

想要购买场内ETF基金，首先得申请开通一个证券账户。

几米以华泰证券开户为例，给大家示范一下场内基金的购买步骤：

第二步，开户成功后，登录华泰的涨乐通APP，点击首页的“股票”，然后点击APP右上角的搜索图标。

最后，输入你想要购买的ETF基金代码，选择申购：

昨天有粉丝跟几米说，华泰上ETF基金那么多，怎么选呢？

今天几米整理出了3只跟踪误差较低，业绩较高的ETF基金，供大家可以参考：

最后提醒一下大家，ETF基金的交易时间跟股市一致。下午3点收市后就不能进行购买了，大家可以先把自己想要购买的基金加了自选中，待第二天开市后再行购买。

如果你还想知道更多的场内ETF基金，或者你有在投的ETF基金想要推荐，欢迎大家留言，几米会综合大家的建议，再精选一些优质的ETF基金出来。

7天基金定投小白课程还在持续进行中……

场内基金怎么购买啊？购买场内基金有什么好处吗？ - 知乎

场内基金购买需要您先开通自己的证券账户，通过证券账户的二级市场交易进行买卖，我们经常见到的支付宝上面的这些基金是属于场外基金，也就是用户直接在支付宝之类的代销平台上面进行申购就行了，属于直接从基金公司申购份额。

而且咱们的场内交易相当于在咱们的证券账户上面通过二级市场从已经存在的投资人手里面买入一定数量的份额，简单说就是各个投资人之间的交易，和股票是一个道理有人买，有人卖。

所以场内基金需要一个自己证券账户才可以购买，没有证券账户的朋友，可以在线上直接申请，准备好身份证/银行卡手机上提交开户申请，正常几分钟就可以完成，开通成功一般是一个工作日内完成。

开通成功后存入资金在自己的证券账户上面直接买入想操作的场内基金即可。

那购买场内基金有什么好处呢？这个就要和同属于基金的场外基金进行一下对比了，场内的好处主要有以下几个方面：

一：交易价格的计算，大家都知道常见的场外基金，是每个交易日只公布一次净值的情况，也就是今天的盈亏怎么样？，而场内的基金交易呢是由投资者互相买卖形成的价格，和股票是一样的，在交易时间是实时波动的，而且成交的价格也是当时的价格，所以自己的盈亏情况是什么的？实时可以看到结果。

二：交易费用，场外基金一般的申购费用相对高一些，比如咱们用户经常会在支付宝上面的基金看到很多基金的申购费用是在在1.2%-1.5%左右，当然也有一些打折的，除了申购费，有的还有销售服务费用以及管理费用。

而且场内的基金交易只有买卖时产生的佣金，这个佣金费用目前是比较优惠的，一般是在万三左右，也就是买入一万的场内基金是收费3元的费用，当然有些券商会更优惠一些，这个费用是可以和券商协商的。对比下来，场内的费用要比场外的优惠很多。

当然除了这两点之外，我们也要看自己是适合什么样的投资品种？因人而宜。

以上是个人对场内基金相关的看法，希望对您有所帮助。

场内基金可以随时买卖吗？

申购所得基金份额，过户日期记为申购业务确认日。申购所得基金份额在业务确认日当日不可卖出、赎回或转托管。

开放式基金场内申购赎回怎么操作

开放式基金通过深圳证券交易所场内申购赎回登记结算业务实施细则　　第一章　　总　则　　1.1　　为了规范开放式基金的基金份额(以下简称基金份额)通过深圳证券交易所场内申购、赎回(以下简称深交所场内申购、赎回)的登记结算业务，根据《中华人民共和国证券投资基金法》及其他有关法律、法规、规章和中国证券登记结算有限责任公司(以下简称本公司)有关规定，制订本实施细则。　　1.2　　本实施细则所称深交所场内申购、赎回，是指证券经营机构接受投资人委托，向深交所交易系统申报的申购、赎回。　　1.3　　开放式基金(含上市开放式基金)的深交所场内申购、赎回登记结算业务适用本实施细则。本实施细则未规定的，适用本公司其他有关规定。　　1.4　　本公司可根据本实施细则，制定相关登记结算业务指引和业务流程，规范相关各方的业务关系。　　第二章　　账户管理　　2.1　　投资人须使用本公司深圳人民币普通股票账户或证券投资基金账户(以下简称深圳证券账户)办理深交所场内申购、赎回。　　2.2　　深圳证券账户开立、注销、合并及证券账户资料变更等业务，按照本公司《证券账户管理规则》办理。　　2.3　　投资人注销深圳证券账户时，应在确认证券账户中没有基金份额和在途基金份额后,方可办理注销业务。　　第三章　　登记托管　　3.1　　基金管理人在开展深交所场内申购、赎回业务前，应与本公司签订登记结算服务协议。　　3.2　　对于深交所场内申购、赎回，由本公司深圳分公司证券登记结算系统(以下简称深圳证券登记系统)在投资人深圳证券账户中完成基金份额的变更登记。　　3.3　　深交所场内认购涉及的基金份额初始登记，以及深圳证券账户中基金份额的非交易过户、司法协助及基金权益分派等业务，按照本公司《上市开放式基金登记结算业务实施细则》办理。　　3.4　　深交所场内申购、赎回的基金份额变更登记及相关账户资料等数据，统一由本公司开放式基金登记结算系统(以下简称TA系统)发送给基金管理人。　　3.5　　投资人通过深交所场内证券经营机构办理申购的，其基金份额登记在投资人深圳证券账户内，托管到该场内证券经营机构处。　　3.6　　托管于某一深交所场内证券经营机构处的基金份额，投资人只能委托该场内证券经营机构申报赎回。　　如拟委托其他场内经营机构赎回，投资人须按本公司有关规定办理基金份额系统内转托管；如拟委托场外基金管理人或其代销机构赎回，须按本公司《上市开放式基金登记结算业务实施细则》，办理基金份额跨系统转托管。　　3.7　　深交所场内证券经营机构有责任保证投资人基金份额托管数据资料的真实、准确、完整，确保投资人基金资产的安全，并负有保密义务。　　第四章　　深交所场内申购、赎回　　4.1　　深交所场内申购、赎回处理流程：　　(一)T日，投资人通过证券经营机构向深交所交易系统申报基金申购、赎回申请，申购以金额申报，赎回以份额申报；　　(二)T日日终，深交所将日间全部场内申购、赎回申报数据传送本公司；　　(三)T日日终，本公司依据基金管理人传送的当日基金份额净值，对当日深交所场内及场外申购、赎回数据一并进行处理，生成申购、赎回交易待确认数据传送基金管理人；　　(四)T＋1日，本公司根据基金管理人传送的申购、赎回确认数据，进行深交所场内申购、赎回的基金份额登记过户处理，并生成深交所场内申购、赎回交易回报数据发送相关证券经营机构席位。　　4.2　　深交所场内申购所得基金份额应为整数份，不足一份基金份额部分的申购资金零头由证券经营机构返还给投资人。　　第五章　　资金结算　　5.1　　本公司对参与证券交易所场内及场外申购、赎回业务的结算参与人采取统一多边资金净额结算方式，通过其在本公司开立的开放式基金结算备付金账户完成相关资金交收。　　5.2　　本公司根据相关业务规则的规定，可对证券交易所场内、场外申购、赎回采用其他资金结算方式。　　5.3　　对于证券经营机构以交易席位上报的深交所场内申购、赎回申报，本公司根据申请当日的交易席位与结算参与人的对应关系，确定申请当日的资金清算路径，以及相关交易席位申购、赎回适用的代理费率。　　在清算日和交收日，本公司按申请当日的资金清算路径来进行相关资金的清算和交收。　　5.4　　深交所场内申购、赎回资金结算流程：　　(一)T日，证券经营机构向深交所申报基金申购、赎回申请；　　(二)T＋1日，本公司TA系统对T日交易所(上海和深圳证券交易所)场内及场外申购，以及T-N＋2日(N为基金管理人规定的赎回交收周期，N≥2)赎回申报数据进行合并，轧差出资金清算净额，并将相关明细到席位的资金清算结果通知结算参与人；　　(三)T＋2日，结算参与人根据资金清算结果，通过在本公司开立的开放式基金结算备付金账户完成相关资金交收。　　对申购业务，T＋2日结算参与人向本公司上缴扣除不足一份基金份额部分的申购资金零头之后的实际申购资金。　　第六章　　风险管理　　6.1　　为了控制资金结算风险，本公司会同深交所对深交所场内申购、赎回实行参与人资格管理。拟参与深交所场内申购、赎回业务的证券经营机构，须事先取得相关参与人资格认定。有关参与人资格认定管理办法另行制定。　　6.2　　申请办理深交所场内申购、赎回业务的证券经营机构必须具备中国证券监督管理委员会认定的基金代销业务资格。　　6.3　　证券经营机构出现下列情形之一的，本公司会同深交所可拒绝上述参与人资格申请，暂停或取消已取得的参与人资格：　　(一)被相关部门列为高风险证券经营机构的；　　　(二)本公司认定为高风险结算参与人的；　　(三)交易所和本公司认定的其他情形。　　6.4　　本公司对券商类结算参与人当日净申购金额实行额度控制。结算参与人当日净申购金额计算方法如下：　　T日净申购金额＝(T日交易所场内及场外申购金额-申购代理费)-(T-N+2日交易所场内及场外赎回金额-赎回手续费＋赎回代理费)，其中N为基金管理人规定的赎回交收周期，且N≥2。　　结算参与人净申购金额超过本公司规定额度的，本公司将于申购申报次一工作日日初通知其超额净申购金额。结算参与人须于申购申报次一工作日11:30之前，向其开放式基金结算备付金户划入相当于超额部分100%的担保资金(该部分资金不用于当日资金交收)。未能足额提供担保资金的，结算参与人应于申购申报次一工作日11:30之前向本公司指定无效申购，否则本公司按申购提交时间顺序，由后向前，对相当于超额部分金额的申购申请做无效处理。　　本公司对券商类结算参与人单日净申购金额额度暂定为5000万元。本公司可根据券商类结算参与人资金交收总体风险情况，对该额度进行调整，并向券商类结算参与人公布。　　本公司可根据结算参与人风险情况，相机采取其他结算担保品管理措施。　　6.5　　如券商类结算参与人出现资金交收违约，本公司可对其采取以下措施：　　(一)对结算参与人发生的违约金额，按中国人民银行及本公司有关规定计收利息和交收违约金。　　(二)暂停相关风险结算参与人申购类业务、转托管转出，直至经其申报的赎回累计资金足以抵补其透支金额。　　(三)暂停其资金结算资格，由其他结算参与人代为与本公司进行结算或由其与相关基金直接进行资金结算。　　(四)对于结算参与人的违约事件在业务不良记录中予以登记，作为评估风险程度、确定重点监控对象的依据。　　6.6　　如相关券商类结算参与人出现资金交收违约，在向其追讨未果的情况下，本公司将首先动用结算参与人缴存的结算保证金予以弥补，就不足部分，本公司可要求相关基金分摊。分摊原则如下：　　根据该结算参与人相关资金清算数据，确定与其存在双边净申购关系的基金，然后从相关基金的结算备付金户中扣减按下列公式计算的金额(无论该基金结算备付金户余额是否为正，都按此执行)：　　单只基金扣减金额=失责结算参与人交收透支总金额×（该结算参与人对该基金的双边净申购金额/该结算参与人对各相关基金双边净申购总金额)　　在进行分摊处理前，基金管理人可委托本公司对指定账户内的基金份额做强制赎回处理。如赎回款足以弥补基金应分摊金额的，本公司不再要求相关基金分摊；如赎回款不足以弥补基金应分摊金额的，本公司就尚未弥补的差额部分继续要求相关基金分摊。　　如相关结算参与人日后偿还其部分或全部透支金额，则本公司按下列公式计算的金额，对相关基金进行退还：　　单只基金退还金额=失责结算参与人透支偿还金额×（该结算参与人对该基金的双边净申购金额/该结算参与人对各相关基金双边净申购总金额)　　基金管理人可就已向其分摊且尚未得到偿还的部分，向有关违约券商进行追索。　　6.7　　如相关基金类结算参与人资金交收出现违约，本公司可对其采取以下措施：　　(一)对结算参与人发生的违约金额，按中国人民银行及本公司有关规定计收利息和交收违约金。　　(二)如连续2个交易日结算备付金账户透支，则本公司将相关情况报告证监会。在必要情况下，本公司可暂停为该基金提供资金结算服务，直至其补足相关透支金额，由此引发的责任由基金管理人承担。　　6.8　　本公司可对结算参与人业务开展情况进行定期或不定期抽查，并可要求其定期向本公司提供财务报表。　　6.9　　本公司对结算参与人深交所场内申购与赎回业务申报情况每日进行监控，如出现业务申报异常情况，本公司可要求结算参与人对其业务申报合理性进行说明。　　6.10　　对证券公司、信托公司、保险公司、基金公司、社会保障类公司和合格境外机构投资者等特殊法人机构资金交收违约，本公司可比照本章券商类结算参与人相关规定处理。　　第七章　　附　则　　7.1　　因地震、台风、水灾、火灾、战争及其他不可抗力因素，以及不可预测或无法控制的系统故障、设备故障、通信故障、停电等突发事故给有关当事人造成损失的，本公司不承担责任。　　7.2　　本实施细则由本公司负责修订和解释。　　7.3　　本实施细则自发布之日起施行。

长城中证同业存单AAA指数7天持有期证券投资基金 开放日常申购、赎回、转换和定期定额投资业务的公告_规定

原标题：长城中证同业存单AAA指数7天持有期证券投资基金开放日常申购、赎回、转换和定期定额投资业务的公告

注：本基金每个开放日开放申购，但对每份基金份额设置7天的最短持有期限。同时，本基金开始办理赎回业务前，投资者不能提出赎回或转换转出申请。本基金开始办理赎回业务后，自基金合同生效日起（对于认购份额而言，含当日，下同）或基金份额申购确认日起（对于申购份额而言，含当日，下同）至该日起的第6天（含当日），投资者不能提出赎回或转换转出申请；自该日起的第7天起（含当日，如为非工作日则顺延至下一工作日），投资者方可提出赎回或转换转出申请。

2日常申购、赎回(转换、定期定额投资)业务的办理时间

投资人在开放日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时间为上海证券交易所、深圳证券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金合同的规定公告暂停申购、赎回时除外。开放日的具体业务办理时间在招募说明书或相关公告中载明。

基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他特殊情况，基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在规定媒介上公告。

基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、赎回或者转换。投资人在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请且登记机构确认接受的，其基金份额申购、赎回价格为下一开放日基金份额申购、赎回的价格。

本基金单笔最低申购（含转换转入、定期定额投资，下同）金额为1元，投资人通过销售机构申购本基金时，当销售机构设定的最低申购金额高于该申购金额限制时，除需满足基金管理人规定的前述最低申购金额限制外，还应遵循销售机构的业务规定。

本基金不对单个投资人累计持有的基金份额上限进行限制，但单一投资者持有基金份额数不得达到或超过基金份额总数的50%（在基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到或超过50%的除外）。法律法规或监管机构另有规定的，从其规定。

本基金单一投资者单日申购金额不超过1000万元（公募资产管理产品除外），基金管理人可以调整单一投资者单日申购金额上限，具体规定请参见更新的招募说明书或相关公告。

当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时，基金管理人应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法权益。基金管理人基于投资运作与风险控制的需要，可采取上述措施对基金规模予以控制。具体见基金管理人相关公告。

基金管理人可在法律法规允许的情况下，调整上述规定申购金额的数量限制，并在调整实施前依照《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》的有关规定在规定媒介上公告。

本基金单笔赎回份额不得低于10份，投资者全额赎回时不受该限制。本基金不对投资者每个基金交易账户的最低基金份额余额进行限制。

基金管理人可在法律法规允许的情况下，调整上述规定赎回份额的数量限制，并在调整实施前依照《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》的有关规定在规定媒介上公告。

本基金对每份基金份额设置7天的最短持有期限。本基金开始办理赎回业务前，投资者不能提出赎回或转换转出申请。本基金开始办理赎回业务后，自基金合同生效日起（对于认购份额而言，含当日，下同）或基金份额申购确认日起（对于申购份额而言，含当日，下同）至该日起的第6天（含当日），投资者不能提出赎回或转换转出申请；自该日起的第7天起（含当日，如为非工作日则顺延至下一工作日），投资者方可提出赎回或转换转出申请。

1、基金转换费用由转出基金的赎回费和转出与转入基金的申购费补差二部分构成，具体收取情况视每次转换时两只基金的申购费率差异情况和赎回费率而定。基金转换费用由基金份额持有人承担。转入份额保留到小数点后两位，剩余部分舍去，舍去部分所代表的资产归转入基金财产所有。

转出金额＝转出基金份额×转出基金当日基金份额净值

转入基金申购费补差费率＝转入基金适用申购费率－转出基金适用申购费率

转入基金申购费补差＝转入总金额－转入总金额/(1+转入基金申购费补差费率)

转入份额＝转入净金额/转入基金当日基金份额净值

基金转换费用＝转出基金赎回费+转入基金申购费补差

2、对于实行级差申购费率(不同申购金额对应不同申购费率)的基金，以转入总金额对应的转出基金申购费率、转入基金申购费率计算申购补差费用；如转入总金额对应转出基金申购费或转入基金申购费为固定费用时，申购补差费用视为0。

3、转出基金赎回费计入转出基金基金资产的标准参见各基金招募说明书的约定。

4、计算基金转换费用所涉及的申购费率和赎回费率均按基金合同、更新的招募说明书规定费率执行，对于通过本公司网上交易、费率优惠活动期间发生的基金转换业务，按照本公司最新公告的相关费率计算基金转换费用。

某基金份额持有人（非养老金客户）持有长城产业趋势混合型证券投资基金A类份额10万份，持续持有期185天，现转换为本基金。假设转换当日转出基金（长城产业趋势混合型证券投资基金A类份额）份额净值是1.0850元，转入基金（本基金）份额净值是1.0050元，转出基金对应赎回费率为0.25%，申购费补差费率为0，则可得到的转换份额及基金转换费计算如下：

转出金额＝100,000×1.0850＝108,500元

转出基金赎回费＝108,500×0.25%＝271.25元

转入总金额＝108,500－271.25＝108,228.75元

转入份额＝108,228.75/1.0050＝107,690.29份

基金转换费＝108,500×0.25%＝271.25元

即：该基金份额持有人完成本次转换后，可得到本基金基金份额107,690.29份。

1、本基金对每份基金份额设置7天的最短持有期限。本基金开始办理赎回业务前，投资者不能提出赎回或转换转出申请。本基金开始办理赎回业务后，自基金合同生效日起（对于认购份额而言，含当日，下同）或基金份额申购确认日起（对于申购份额而言，含当日，下同）至该日起的第6天（含当日），投资者不能提出赎回或转换转出申请；自该日起的第7天起（含当日，如为非工作日则顺延至下一工作日），投资者方可提出赎回或转换转出申请。

2、本次开通的基金转换业务仅适用于本公司旗下基金“前端收费”模式。

3、基金转换只能在同一销售机构进行。转换的两只基金必须都是该销售机构销售的同一基金管理人管理的、在同一注册登记人处注册登记的基金。

4、投资者办理基金转换业务时，拟转出的基金必须处于可赎回状态，拟转入的基金必须处于可申购状态。

5、基金转换以份额为单位进行申请。转出基金份额必须是可用份额，并遵循各基金对赎回先后顺序的规定。

6、基金转换采取未知价法，即基金的转换价格以转换申请受理当日各转出、转入基金的份额净值为基准进行计算。

7、基金转换视同为转出基金的赎回和转入基金的申购，因此暂停基金转换的情形适用于相关基金合同关于暂停或拒绝申购、暂停赎回和巨额赎回的有关规定。

本公司有权根据市场情况或法律法规变化调整上述转换的程序及有关限制，但最迟应在调整前依照《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》的有关规定在规定媒介上公告。

投资者可在已开通定期定额投资业务的销售机构办理本基金的定期定额投资，申请办理程序及交易规则遵循各销售机构的相关规定。除另有公告外，定期定额投资费率与日常申购费率相同。

1、扣款日期

投资者应与销售机构约定每期扣款日期，销售机构将按照投资者约定的每期扣款日进行扣款，若遇非开放日则顺延到下一开放日，并以该日为基金申购申请日。

本基金单笔最低定期定额投资金额为1元，投资者通过销售机构定期定额投资本基金时，除需满足基金管理人规定的最低定期定额投资金额限制外，还应遵循销售机构的业务规定。本基金单笔定期定额投资金额不受前述最低申购金额的限制。

以每期有效申购申请日（T日）的基金份额净值为基准计算申购份额，基金份额确认日为T＋1日，投资者可在T＋2日查询定期定额申购确认情况。

投资者可变更或终止定期定额投资业务，具体办理程序请遵循各销售机构的相关规定。

7.1.1直销机构

7.1.2场外非直销机构

上述代销机构的网址及客户服务电话等信息详见本基金管理人网站。基金管理人可以根据相关法律法规要求，调整本基金的代销机构，并及时在本基金管理人网站公示。

从2022年12月30日起，基金管理人将在不晚于每个开放日的次日，通过规定网站、基金销售机构网站或者营业网点，披露开放日的基金份额净值和基金份额累计净值。

基金管理人将在不晚于半年度和年度最后一日的次日，在规定网站披露半年度和年度最后一日的基金份额净值和基金份额累计净值。

2、本基金对每份基金份额设置7天的最短持有期限。本基金开始办理赎回业务前，投资者不能提出赎回或转换转出申请。本基金开始办理赎回业务后，自基金合同生效日起（对于认购份额而言，含当日，下同）或基金份额申购确认日起（对于申购份额而言，含当日，下同）至该日起的第6天（含当日），投资者不能提出赎回或转换转出申请；自该日起的第7天起（含当日，如为非工作日则顺延至下一工作日），投资者方可提出赎回或转换转出申请。

责任编辑：

由内容质量、互动评论、分享传播等多维度分值决定，勋章级别越高()，代表其在平台内的综合表现越好。

一般的基金认购后会几天可以确认？

场外基金一般基金认购以后，会在T+1日后确认持有份额和金额，周一至周四期间认购的第二天即可确认，如果周五买的，要到下周一才能确认，但是法定节假日顺延。

场内基金只要在交易日内购买，当天即可确认，就像股票一样是可以实时交易的。

投资需谨慎！